Українські банки восени можуть активніше конкурувати за гроші вкладників. Після підвищення облікової ставки НБУ до 15,5% дохідність гривневих депозитів може зрости, а найвигідніші пропозиції з додатковими умовами — сягнути 17,5–18% річних.
Про це розповів віцепрезидент Асоціації українських банків та голова правління ГЛОБУС БАНКУ Сергій Мамедов для видання Invest News.
Якими будуть ставки за депозитами
За прогнозом Мамедова, у вересні середня дохідність гривневих строкових вкладів переважно перебуватиме в межах 13,5–15% річних. Водночас банки, які активніше залучатимуть гроші вкладників, можуть пропонувати до 17,5–18% за депозитами з бонусними умовами. Порівняно з літніми ставками дохідність окремих вкладів може збільшитися приблизно на 0,3–0,5 відсоткового пункта.
Причина — банкам потрібен прогнозований гривневий ресурс. Тому конкуренція може бути особливо помітною саме серед строкових депозитів. При цьому фінустанови змагатимуться не лише ставками. Значення матимуть строк вкладу, можливість його поповнення або дострокового розірвання, а також додаткові бонуси.
Кредити також можуть подорожчати
Зростання вартості залучених банками грошей позначиться і на позичальниках. За базового сценарію ставки за стандартними кредитами можуть додати близько 0,5–1 відсоткового пункта.
Проте згортання кредитування Мамедов не очікує. Банки й надалі боротимуться за платоспроможних позичальників, зокрема за допомогою партнерських програм із забудовниками, автодилерами, виробниками та продавцями обладнання.
За його словами, в окремих сегментах на такі програми вже припадає близько 65–70% нових кредитів.
Таким чином, восени банкам доведеться шукати баланс: достатньо платити за гривневі заощадження, щоб утримати вкладників, але водночас не підняти вартість кредитів до рівня, який стримуватиме попит.
Що відбуватиметься з курсом
Ще одним важливим фактором для банківського ринку залишиться ситуація з валютою. Попит можуть підтримувати закупівлі енергоресурсів, пального та обладнання напередодні осінньо-зимового періоду. Водночас проблеми з морською логістикою здатні скорочувати експортні валютні надходження.
Мамедов очікує, що у вересні долар перебуватиме в коридорі 45–45,8 грн, а євро — 51,5–53 грн.
Стримувати різкі коливання, за його оцінкою, продовжить Національний банк за допомогою валютних інтервенцій та режиму керованої гнучкості.
Що вигідніше депозит чи долар
На тлі можливого зростання ставок гривневі депозити можуть залишитися конкурентною альтернативою купівлі валюти.
За розрахунками Мамедова, якщо покласти 100 тис. грн на шість місяців під 17,5% річних, чистий дохід після оподаткування становитиме приблизно 6,7 тис. грн.
Щоб купівля долара принесла аналогічний результат, курс за цей час мав би зрости більш ніж на 6,7%. Якщо виходити з 45 грн за долар, це приблизно 48 грн/$, причому без урахування різниці між курсами купівлі та продажу.
Саме тому банкір радить не розглядати валюту та гривневі вклади як взаємовиключні варіанти. Депозит може забезпечувати прогнозований дохід, тоді як валюта — страхувати частину заощаджень від курсових ризиків.
На ситуацію у вересні також впливатимуть інфляція, воєнні ризики для енергетики й логістики та зовнішня торгівля. Однак, за оцінкою Мамедова, банківська система залишається достатньо ліквідною, а передумов для різких неконтрольованих змін наразі немає.
